Баланс та дисбаланс. Логіка роботи

Перш ніж розпочати практичне використання даного інструменту в торгівлі, необхідно розуміти механіку ринкового балансу та дисбалансу в цілому.

Основа будь-якого ринку, чи то криптовалютного, форекс або фондового ринку - побудована на вільних ринкових відносинах, де переважає попит і пропозиція (покупці та продавці).

Щоб хтось мав змогу купувати - хтось повинен продати і навпаки. Відповідно кількість ордерів на купівлю та продаж має перебувати в рівновазі (балансі). Такі ринкові умови є ефективними і відбуваються більшу частину часу.

На схематичному прикладі вище ми бачимо, як на кожному ціновому рівні кількість ордерів на купівлю та продаж знаходиться в балансі.

На деяких цінових рівнях ми бачимо незначну перевагу покупок над продажами, що змушує ринок плавно рухатися у висхідному напрямку.

Під час ринкового балансу ми не бачимо різких імпульсних рухів в одну зі сторін, а в ордербуці кількість ордерів на купівлю та продаж приблизно рівна.

Дисбаланс (Imbalance) - цінова неефективність викликана імпульсним рухом ціни внаслідок аномальної переваги попиту/пропозиції на ціновому рівні.

Найчастіше ці аномалії відбуваються за рахунок спрацювання заявок великих учасників ринку із великими об'ємами.

Через те, що ціна не зустрічає спротиву від однієї зі сторін у формі ордерів, відбувається різке зміщення ціни у переважаючу сторону. Простими словами - ми бачимо дисбаланс між покупцями та продавцями.

Схематичний приклад дисбалансу

На схематичному прикладі вище видно, як на ціновому рівні 1100 з'явився великий об'єм покупок у вигляді 755 умовних одиниць (у.о), який значною мірою перевищує продаж у розмірі 155 у.о.

Для того, щоб виконати цю велику заявку, ринок починає шукати пропозиції за вищими цінами, поки повністю не заповнить необхідний об'єм, що призводить до імпульсного зростання ціни.

За ціною 1100 виконується 155 у.о. об'єму, інші 600 у.о. заповнюються за цінами 1200 (300 у.о.) і 1300 (300 у.о.). Таким чином заявка на купівлю у розмірі 755 у.о. повністю реалізується.

Такий процес називається просковзанням.

Але, в той же час, лімітні ордери на покупку за цінами 1200 і 1300 залишаються невиконаними, вони формують дисбаланс де надалі, коли ринок повертається до них, вони починають заповнюватися, що може призвести до зупинки або повного розвороту ринку.

👨‍🎓 План уроку по темі "Цінова неефективність" https://beinmarket.com.ua/cinova-neefektivnistj.-imbalans-cini.-fvg

✍️ Підписуйтесь на мій канал, щоб не пропустити корисну інформацію: @financeforua